Любое вмешательство государства в экономику также может спровоцировать медвежий рынок. Например, изменение налоговой или монетарной политики может привести к сильному падению рынков. Рассмотрим подробнее, как действовать инвестору на медвежьих рынках. Я собираю долгосрочный портфель, но опасаюсь сильной просадки, поэтому думаю зафиксировать часть позиций и выйти в кэш.
- Что интересно, эта средняя в очередной раз выручила рынок во вторник, ограничив падение цены.
- К тому же стоит учитывать, что исторически в долгосрочной перспективе фондовый рынок склонен к росту, а не к падению.
- Независимо от цены вкладываться в компании, которые инвестор считает подходящими для его целей.
- Особенно — на поле маржинальной торговли, когда совмещаются ставка на падение каких‑нибудь акций и займы на это у брокера.
А если в портфеле есть свободные деньги, их лучше задействовать для покупок, когда макроэкономические индикаторы начнут улучшаться и появятся признаки бычьего тренда. Инвестору комфортнее переждать просадку в бумагах таких компаний, особенно если они платят дивиденды. Дополнительный фактор надежности — если это дивидендный аристократ, то есть на протяжении минимум 25 лет исправно повышает выплаты акционерам.
Перед тем как инвестировать, стоит сформировать финансовую подушку — деньги на случай форс-мажора, например потери работы или серьезной болезни. Доли инструментов в портфеле назначаются с учетом современной теории портфеля. Так вы добиваетесь оптимального отношения доходности к риску, то есть максимально высокого коэффициента Шарпа.
Отличие медвежьего рынка от коррекции
Трейдинг на медвежьем рынке требует более тщательного анализа и управления рисками, чем на бычьем. Цены криптовалют определяет не только доминирующий рыночный сантимент (бычий или межвежий тренд), но и ряд других факторов. Поэтому для торговли стоит использовать лишь те средства, которые вы можете себе позволить потерять. обзор брокера dax 100 Проводите собственное исследование и избегайте необдуманных поступков, которые могут обернуться финансовыми потерями в краткосрочной и долгосрочной перспективе. Прочие спекуляции на скачках цен в кризис тоже опасный способ заработать. Если очень хочется, лучше выделить кусочек портфеля, который не жалко потерять.
Выручка таких компаний остается относительно стабильной на протяжении всего бизнес-цикла. Такие акции считаются защитными, и они меньше проседают в кризис, чем широкий индекс. Инвестиции важны, но не так, как пропитание и крыша над головой. Если наступит медвежий рынок, ваш капитал может заморозиться на месяцы и даже годы. Чем больше в портфеле надежных облигаций и денежных средств, тем меньше он просядет, когда упадет рынок акций. К сожалению, нет достоверных способов определить, что рынок вот-вот начнет падать или что уже идущее падение — это начало медвежьего рынка.
Как вести себя на медвежьем рынке?
В то же время у ребалансированных аналогов волатильность оставалась около 10%. Диверсифицированный портфель требует периодической ребалансировки. Если этого не делать, то высокорисковые и потенциально более доходные активы постепенно будут занимать все большую долю портфеля. На медвежьем рынке такой портфель уйдет в более глубокую просадку. Во время падения рынков она тоже растет, поэтому диверсификация не так эффективна во время медвежьих рынков, как во время бычьих.
Последние комментарии по инструменту
Однако постепенно бизнесы восстанавливаются, люди начинают вновь покупать товары, а инвесторы — вкладываться в подешевевшие активы. Но однажды скорость экономического развития и ожидания инвесторов не сходятся. Активы стоят гораздо дороже своей справедливой цены, например компании могут оценивать в 100–150 годовых прибылей при условной норме не выше 30.
Как инвестору вести себя во время «медвежьего рынка»
С другой стороны, я боюсь, что рынки продолжат расти, а я останусь без активов. Поэтому «быкам» важно, чтобы эта MA продолжила играть роль поддержи. «Медведям» хотелось бы, чтобы цена закрылась ниже нее, что послужит сигналом о смене тренда. С января цена обретала существенную поддержку в районе этой MA по меньшей мере пять или шесть раз. После пробоя выше нее в начале ноября SPY удерживался над этой MA на протяжении всей текущей фазы ралли.
Для данной торговой стратегии популярны CFD — контракты, которые позволяют торговать не самим активом, а разницей в его цене в момент открытия и закрытия сделки. Торговлю CFD на коротких позициях на медвежьем рынке также используют для хеджирования — управления рисками. Определение вида медвежьего рынка является важным этапом в построении торговой стратегии. Трейдеру нужно спрогнозировать длительность медвежьей фазы и правильно оценить инвестиционные риски. Наблюдаются при высоких показателях инфляции во время экономических спадов, когда крупные предприятия массово сокращают расходы и инвестиции.
